Perspectives de nos experts pour 2025

Nous sommes à l’aube de 2025 et le paysage financier s’apprête à connaître une profonde mutation, portée par les avancées de l’intelligence artificielle (IA), la transformation du rôle des directeurs financiers, l’intégration des plateformes, la gestion des données et les incertitudes sur les marchés internationaux.

Dans le prolongement de l’étude Deloitte 2024 Global Treasury Survey, nos experts prévoient une profonde transformation de la fonction de trésorerie, de plus en plus stratégique. La priorité numéro un des directeurs financiers pour leurs services de trésorerie reste l’amélioration de la gestion du risque concernant la liquidité, un enjeu encore plus fort en raison des récents événements sur la scène internationale et de la volatilité des taux d’intérêt. Cela concorde avec les prédictions de nos experts Kyriba, qui prévoient la poursuite d’efforts soutenus en matière d’évaluations des risques en temps réel et de planification stratégique grâce à l’intégration de l’IA.

En outre, l’étude souligne l’importance croissante des considérations environnementales, sociales et de gouvernance (ESG) : 64 % des personnes interrogées indiquent en effet qu’il s’agit d’une mission essentielle, une tendance qui trouve écho dans nos débats sur l’évolution du rôle des directeurs financiers et leur intégration des principes ESG. L’accent est également mis sur le rôle stratégique des trésoriers en tant que partenaires à valeur ajoutée des directeurs financiers, car ils encouragent de plus en plus une culture de trésorerie et des stratégies d’affectation de capitaux. Cet alignement stratégique est essentiel pour maximiser les économies et soutenir la croissance de l’organisation, une priorité qui se confirme alors que les entreprises doivent naviguer dans les complexités d’un environnement affecté par la pandémie récente.

Voici les six tendances que nos experts devraient observer en 2025 :

1. Opportunités de fusions et acquisitions : les organisations pourraient avoir recours à des fusions et acquisitions pour faire face aux bouleversements économiques, tels que l’imposition de nouveaux tarifs douaniers, en tirant parti du niveau élevé de liquidités des entreprises

2. Incertitudes sur les marchés internationaux : pour faire face aux incertitudes sur les marchés internationaux, il est nécessaire d’adopter des stratégies proactives et de comprendre la dynamique des échanges commerciaux.

3. IA et trésorerie : l’IA révolutionne les opérations de trésorerie. L’intégration de l’IA offre des possibilités sans précédent pour le suivi, l’analyse et la gestion des risques financiers.

4. Le directeur financier du futur : le rôle des directeurs financiers évolue de la surveillance financière traditionnelle à l’établissement de partenariats commerciaux stratégiques, motivés par la nécessité d’avoir des compétences en analyse des données, une haute technicité et une prise de conscience mondiale.

5. Dépasser les solutions ponctuelles : une interopérabilité efficace et une évolutivité des plateformes sont essentielles pour tirer parti de l’IA et s’adapter à l’évolution des besoins des entreprises.

6. Garantir des données de qualité : garantir la confidentialité des données et fournir aux clients des données de haute qualité sont des facteurs essentiels pour la prise de décisions financières éclairées.

L’augmentation de la liquidité crée des opportunités de fusions et acquisitions

Une analyse interne de Kyriba montre que l’environnement actuel est marqué par les importantes réserves de liquidité des entreprises, celles des entreprises américaines se chiffrant à 3 500 milliards de dollars, sur 16 000 milliards de dollars de revenus combinés générés, soit un ratio liquidité/revenu de 20 %, le plus élevé depuis l’avant-COVID 2021. Malgré cela, le volume total des opérations de fusions et acquisitions est actuellement inférieur à 2 000 transactions, ce qui traduit un certain attentisme de la part des entreprises.

Toutefois, l’année 2025 offre des perspectives de transformation de l’activité de fusions et acquisitions, notamment parce que les nouveaux tarifs douaniers pourraient pousser les entreprises à complètement repenser leurs stratégies. Melissa Di Donato, PDG de Kyriba, prédit une augmentation des fusions et acquisitions, suggérant que « lorsque la liquidité augmente, les transactions suivent », ce qui présente à la fois des opportunités et des défis dans cet environnement imprévisible.

Nous commençons déjà à voir des signes de cette vague potentielle de fusions et d’acquisitions, comme en témoignent les discussions en cours entre Nissan et Honda, ainsi que l’annonce récente de la fusion entre Omnicom et IPG. Ces rapprochements très médiatisés illustrent la manière dont les entreprises tirent parti de partenariats stratégiques pour faire face aux incertitudes économiques sur les marchés internationaux et renforcer leur position concurrentielle sur le marché.

Incertitudes sur les marchés internationaux

Pour faire face aux incertitudes sur les marchés internationaux, il est indispensable d’adopter des stratégies proactives et de comprendre la dynamique des échanges commerciaux. Compte tenu de l’intensification des tensions géopolitiques, les entreprises doivent se préparer à d’éventuelles perturbations des chaînes d’approvisionnement mondiales. Dory Malouf, directeur Value Engineering, examine l’impact des tarifs douaniers et des facteurs géopolitiques sur les échanges commerciaux, soulignant la nécessité pour les entreprises de s’adapter aux réorientations stratégiques, et indique que « l’intégration profonde des chaînes d’approvisionnement nord-américaines nécessite de relever des défis de mise en œuvre plus complexes que lors des précédents rounds tarifaires. »

Andy Gage, vice-président principal FX Solutions & Advisory Services, nous rappelle les leçons tirées de la période 2016-2020, où la volatilité des devises était à son apogée. « Nous avons constaté la plus forte volatilité en dents de scie sur le marché depuis près de 30 ans », rappelle-t-il. Les entreprises doivent se préparer à des scénarios similaires et veiller à ce que leurs stratégies de gestion des risques soient robustes et adaptables.

L’IA dans le domaine de la trésorerie et de la sécurité

L’IA révolutionne la gestion des risques dans le monde de la trésorerie en permettant une surveillance dynamique et une analyse prédictive. Morne Rossouw, directeur de l’IA, souligne que l’évolution vers des évaluations des risques en temps réel constitue une avancée majeure dans les opérations de trésorerie. La capacité de l’IA à analyser en continu des ensembles de données volumineux permet d’identifier des risques qui risqueraient de passer inaperçus avec les modèles traditionnels, ce qui en fait une technologie indispensable dans les marchés volatils d’aujourd’hui.

« La modélisation de scénarios élaborés par l’IA a révolutionné notre approche de la planification stratégique, en nous permettant de simuler de nombreux scénarios économiques de manière plus précise et plus profonde. » - Morne Rossouw

En outre, l’intégration de l’IA avec des technologies émergentes telles que l’automatisation des processus robotisés (RPA) et la blockchain renforce la sécurité et la transparence, en particulier dans les transactions transfrontalières et les services de conformité réglementaire.

En 2025, l’IA devrait devenir plus accessible et plus claire, avec des agents IA guidant les opérations de trésorerie dans la gestion des risques, l’optimisation des flux de trésorerie et le respect de la conformité, comme l’anticipe M. Rossouw. Cette évolution nécessitera un regain d’attention pour aligner les possibilités offertes par l’IA sur les priorités organisationnelles et les normes éthiques.

Le directeur financier du futur

La fonction de directeur financier évolue au-delà de la surveillance financière traditionnelle pour devenir un rôle de partenaire commercial stratégique, moteur d’innovation et de croissance. Martin Hoad, Principal Value Engineer, souligne l’importance de la maîtrise des données pour les futurs directeurs financiers, d’autant plus que les données deviennent un précieux atout financier. Il sera essentiel de comprendre les concepts ESG et de s’y retrouver dans des environnements réglementaires complexes.

« Compte tenu de l’incertitude géopolitique actuelle, comprendre les réglementations, les règles fiscales et les contrôles des changes est une tâche ardue qui ne fait que se complexifier. » - Martin Hoad

Les directeurs financiers s’appuient sur la technologie et l’analyse des données pour améliorer la prise de décision et aligner les stratégies financières sur les objectifs plus larges de l’entreprise.

Adam Drew, directeur financier de Kyriba, confirme que l’intégration de la technologie est essentielle pour stimuler la croissance et la rentabilité. Cette évolution est soutenue par des tendances telles que la transformation numérique, les données financières en temps réel et la finance durable.

« L’intégration de la technologie n’est plus une option. Elle est indispensable pour stimuler la croissance et la rentabilité. » - Adam Drew

Pourquoi les solutions ponctuelles ne suffisent plus

L’interopérabilité des plateformes et leur intégration avec d’autres systèmes et outils financiers sont devenues essentielles pour renforcer l’efficacité et l’agilité stratégique des opérations financières. Yussuf Ali, directeur, Global Presales Risk and Strategy, souligne que l’interopérabilité est cruciale pour libérer tout le potentiel des données, en permettant à l’IA de fournir des évaluations précises des risques et des stratégies d’optimisation.

« Dans un monde optimisé par l’IA, l’interopérabilité est indispensable pour des opérations de trésorerie plus intelligentes, plus rapides et plus stratégiques. » - Yussuf Ali

L’IA se nourrit de vastes ensembles de données diversifiés pour fournir des informations et des prédictions précises. Une intégration transparente garantit que les données circulent librement entre les systèmes tels que les ERP, les portails bancaires et les outils de gestion des risques, offrant ainsi une vue unifiée et en temps réel de la santé financière.

Cette connectivité décloisonne les silos, améliore la prise de décision et permet à l’IA de fournir des évaluations précises des risques et des stratégies d’optimisation. L’interopérabilité favorise également l’agilité, permettant aux organisations de s’adapter rapidement aux nouveaux outils, aux nouvelles réglementations ou aux évolutions du marché. En bref, dans un monde optimisé par l’IA, l’interopérabilité est indispensable pour des opérations de trésorerie plus intelligentes, plus rapides et plus stratégiques.

De même, les plateformes doivent être évolutives et flexibles pour répondre à l’évolution des besoins de l’entreprise et des conditions du marché, afin de garantir une viabilité et une réactivité à long terme. Dominique Mouilah, Presales Manager pour l’Europe du Nord, souligne que les plateformes évolutives et flexibles sont essentielles pour réduire le coût total de possession et gagner en agilité. Les solutions intégrées offrent un modèle de données uniforme, des capacités de reprise après sinistre et une extensibilité, ce qui permet aux entreprises de gérer efficacement l’évolution de leurs besoins.

Garantir des données de qualité

Dans l’ère numérique que nous vivons, il est essentiel de garantir la qualité et la sécurité des données pour prendre des décisions financières efficaces. Des données de haute qualité permettent des prévisions et une planification stratégique précises. Shruti Gupta, Principal Business Value Consultant, souligne l’importance d’une entrée précise des données, tandis que Bob Stark, Global Head of Enablement, insiste sur la nécessité de mettre en place des mesures robustes de confidentialité des données afin de se protéger contre la fraude et la cybercriminalité.

« Chacun sait que des données incorrectes en entrée génèrent des résultats incorrects en sortie. Une décision financière n’est bonne que si les données d’entrée qui étayent la prise de décision le sont aussi. » - Shruti Gupta

« Selon nos prévisions pour 2025, les équipes chargées de la sécurité des données, de l’informatique et des services financiers feront de la protection des données et des processus liés aux paiements leur priorité. » - Bob Stark

Mettre à la disposition des chefs d’entreprise des données fiables et en temps réel permet d’améliorer la gestion des flux de trésorerie et les performances en matière de liquidité, favorisant ainsi la prise de décisions stratégiques.

Conclusion

Alors que 2025 se profile à l’horizon, le paysage financier s’apprête à connaître des bouleversements transformateurs sous l’impulsion de la technologie et de l’évolution de la dynamique commerciale. L’IA est en train de révolutionner la gestion des risques, en fournissant aux trésoriers des données en temps réel et des analyses prédictives, tandis que les directeurs financiers tendent à devenir des partenaires stratégiques qui tirent parti de la transformation numérique pour stimuler la croissance.

L’évolution vers des plateformes intégrées et évolutives est essentielle pour maintenir l’agilité, assurant ainsi un flux de données transparent et des informations en temps réel. Il est primordial de garantir la qualité et la sécurité des données face à l’augmentation des cybermenaces, et il est crucial de disposer de données de haute qualité pour prendre des décisions éclairées.

Face aux incertitudes sur les marchés internationaux, les entreprises doivent adopter des stratégies proactives, en anticipant les changements géopolitiques et économiques. En suivant ces tendances et en relevant ces défis, les organisations peuvent obtenir des résultats durables et se montrer résilientes dans un monde de plus en plus complexe.