Qu’est-ce que la prévision de trésorerie ?

La prévision de trésorerie est le processus qui consiste à prévoir les flux de trésorerie futurs, à la fois les entrées et les sorties, sur la base des conditions actuelles de l’entreprise et des performances passées. C’est un composant crucial d’une gestion efficace de la trésorerie et de la liquidité, car il permet aux organisations d’anticiper les changements dans leur liquidité et de planifier en conséquence.

La gestion proactive des flux de trésorerie permet aux organisations de prendre des décisions plus éclairées, de réduire les risques et d’optimiser les investissements en trésorerie. Généralement, la prévision de trésorerie concerne l’identification des besoins de liquidités pour les 30, 60 ou 90 prochains jours

Différences entre la gestion de trésorerie, la prévision de trésorerie et la planification de la liquidité

La gestion de trésorerie concerne le positionnement quotidien des liquidités et la réconciliation des transactions bancaires du jour précédent, y compris les rapports bancaires, le marquage des transactions bancaires et l’équilibrage cible des comptes.

La prévision de trésorerie projette les excédents et les besoins en trésorerie de jours/semaines/mois dans le futur. Les données de prévision sont recueillies à partir de sources internes et externes avec la possibilité de modéliser simultanément plusieurs prévisions en parallèle et de les tester dans différents scénarios commerciaux.

La planification de la liquidité est une évolution de la prévision traditionnelle des flux de trésorerie, entourant la prévision de trésorerie avec des données qui soutiennent des décisions de liquidité mieux informées. Elle prend en compte davantage de jeux de données, notamment la trésorerie, le crédit, la dette et les investissements, et étend l’attention aux besoins à moyen et long terme en matière de trésorerie.

Tableau : Principales différences entre la gestion de trésorerie, la prévision de trésorerie et la planification de la liquidité

Pourquoi la prévision de trésorerie est-elle importante ?

Une prévision précise permet aux entreprises de comprendre leur position de trésorerie à tout moment, leur permettant ainsi d’anticiper et de planifier d’éventuelles pénuries.

Les entreprises peuvent également utiliser la prévision des flux de trésorerie pour identifier des opportunités de réduction des coûts et maximiser le rendement sur investissement. De plus, la prévision peut aider les entreprises à gérer leur liquidité, leur permettant ainsi de minimiser le risque de manquer de trésorerie et de se préparer à d’éventuelles crises de trésorerie.

En résumé, une prévision efficace des flux de trésorerie permet aux organisations de :

• Assurer une gestion efficace et précise des flux de trésorerie en identifiant les écarts entre les flux de trésorerie réels et prévus et en prenant des mesures correctives si nécessaire.
• Optimiser la planification des flux de trésorerie avec des projections des flux de trésorerie plus précises. La prévision permet aux entreprises d’anticiper les problèmes potentiels de flux de trésorerie et de prendre les mesures nécessaires pour les éviter.

Les avantages de la prévision des flux de trésorerie

Avoir un processus de prévision fiable est essentiel pour les entreprises de toutes tailles. Les organisations qui prévoient avec précision les flux de trésorerie sont mieux équipées pour prendre des décisions éclairées sur les investissements, les dépenses en capital et la gestion du fonds de roulement, et finalement atteindre une plus grande efficacité des flux de trésorerie.

Il est important de veiller à ce que le processus de prévision soit régulièrement revu et mis à jour pour refléter les changements dans l’environnement commercial. Cela inclut la surveillance des facteurs externes tels que les variations des taux d’intérêt, l’inflation et les tendances du marché, ainsi que des facteurs internes tels que les changements dans la stratégie ou les opérations commerciales.

En améliorant continuellement leur processus de prévision, les entreprises peuvent maintenir un avantage concurrentiel et atteindre une plus grande efficacité des flux de trésorerie à long terme avec les résultats commerciaux positifs visibles suivants :

• Planification et budgétisation améliorées : Les organisations peuvent planifier et budgétiser en fonction des données financières les plus à jour et les plus précises.
• Meilleure prise de décision : En comprenant les flux de trésorerie futurs de l’entreprise, les entreprises peuvent prendre des décisions éclairées sur les investissements, les dépenses et d’autres activités financières.
• Identification précoce des pénuries de trésorerie : Les organisations peuvent identifier les problèmes budgétaires potentiels avant qu’ils ne deviennent un problème, leur permettant de prendre rapidement des mesures correctives.
• Gestion améliorée de la trésorerie : Les informations obtenues grâce à une prévision précise permettent aux entreprises de mieux prédire les flux de trésorerie futurs et de calculer les soldes de trésorerie futurs, équipant ainsi les équipes financières avec la visibilité sur la trésorerie dont elles ont besoin pour planifier l’avenir.

Techniques de prévision des flux de trésorerie

Une prévision précise comprend une compréhension claire des fonds entrant et des besoins pour payer les factures. En utilisant les bonnes techniques de prévision des flux de trésorerie, les entreprises sont mieux préparées pour des dépenses imprévues.

Il y a deux principales techniques de prévision des flux de trésorerie qui sont couramment utilisées :

• Méthode directe : estime les flux de trésorerie futurs en se basant sur les entrées et sorties de trésorerie réelles, fournissant des informations détaillées sur les flux de trésorerie opérationnels.

• Méthode directe (suite) : Cette méthode est souvent utilisée pour des prévisions à court terme car elle requiert un haut niveau de détail sur les transactions spécifiques. Elle implique généralement une analyse des recettes en provenance des clients et des paiements aux fournisseurs et employés. La méthode directe nécessite une grande quantité de données, mais elle tend à être plus précise à court terme.
• Méthode indirecte : commence par le résultat net, puis ajoute ou soustrait des postes pour ajuster les transactions non monétaires et les changements dans les actifs et passifs d’exploitation. La méthode indirecte est souvent utilisée pour des prévisions à plus long terme car elle est moins orientée vers les détails et repose davantage sur l’analyse des tendances que sur les données de transactions spécifiques. Elle est souvent plus facile et plus rapide à compiler qu’une prévision directe mais pourrait être moins précise à court terme.

L’alignement de la méthode indirecte utilisée par la planification financière et l’analyse (FP&A) pour le budget des flux de trésorerie opérationnels et libres, avec la méthode directe traditionnellement utilisée par la trésorerie, permet à la trésorerie de mieux guider la direction et le conseil sur les performances, les risques et les opportunités liés aux flux de trésorerie.

Comment mettre en œuvre la prévision de trésorerie dans votre entreprise

Les organisations peuvent mettre en œuvre la prévision de trésorerie en suivant quelques étapes simples.

Étape 1 : Évaluer l’état actuel

La première étape consiste à évaluer l’état actuel de la trésorerie de votre organisation. Évaluer l’état actuel vous aidera à identifier les zones de risque et d’opportunité ainsi qu’à élaborer un plan d’action pour améliorer les flux de trésorerie.

Étape 2 : Établir des objectifs de flux de trésorerie

La prochaine étape consiste à établir des objectifs pour le flux de trésorerie de votre organisation, y compris la définition d’objectifs spécifiques qui sont en accord avec la mission et les objectifs de votre organisation. Ces objectifs devraient être mesurables et réalisables avec les ressources dont vous disposez pour vous assurer que vos efforts de prévision de trésorerie sont en adéquation avec votre stratégie globale.

Étape 3 : Concevoir le processus de prévision de trésorerie

Une fois que vous avez évalué votre état actuel et établi vos objectifs, vous pouvez commencer à concevoir votre processus de prévision de trésorerie. La conception du processus comprend l’identification des sources de données, des outils et méthodes utilisés, et des mesures que vous utiliserez pour évaluer le succès. Ce processus devrait être adapté aux besoins spécifiques de votre organisation et devrait être régulièrement revu et ajusté si nécessaire.

Erreurs courantes à éviter dans la prévision de trésorerie

Sans une prévision précise, les entreprises ne peuvent pas évaluer la performance financière, identifier les domaines d’opportunité ou gérer les risques. Une mauvaise prévision peut entraîner :

• Une mauvaise gestion de trésorerie
• Une liquidité inadéquate
• Un manque de capitaux
• Une augmentation de la dette

Quelques-unes des erreurs de prévision les plus courantes incluent :

• Surestimer les ventes futures : L’une des erreurs de prévision les plus courantes est de surestimer les ventes futures. Cette erreur se produit lorsque la prévision est basée sur une vision trop optimiste et irréaliste des ventes, laissant l’entreprise en manque de liquidités.
  • Conseil : Les entreprises devraient se concentrer sur des objectifs de vente réalistes et être conscientes de tout facteur unique qui pourrait affecter les ventes, tels que les changements sur le marché ou dans la base de clients.
• Ne pas prendre en compte la saisonnalité : Il est important de considérer la saisonnalité lors de la prévision des flux de trésorerie. De nombreuses entreprises ont des périodes de ventes élevées et faibles au cours de l’année et doivent être préparées à ces fluctuations.
  • Conseil : Les entreprises devraient surveiller les tendances des ventes passées et planifier en conséquence. Elles devraient également être conscientes de tout facteur externe qui pourrait affecter les ventes, comme les conditions sociales, économiques et politiques.
• Ignorer les réserves de trésorerie : C’est l’erreur de prendre en compte le montant d’argent qu’une entreprise a mis de côté pour les urgences ou d’autres besoins, ce qui peut entraîner des prévisions inexactes.
  • Conseil : Les entreprises devraient toujours avoir un montant adéquat de réserves de trésorerie pour couvrir tout coût imprévu ou ralentissement économique. Elles devraient également revoir régulièrement leurs prévisions pour s’assurer que les réserves de trésorerie sont à jour et adéquates pour leurs besoins.

Exemples de précision dans les prévisions

Cenveo est le leader mondial dans la gestion et la distribution d’offres d’impression et apparentées, comprenant 20 installations à travers les États-Unis avec une longue histoire de fourniture de la meilleure valeur pour les clients.

Cenveo a choisi la plateforme Kyriba Enterprise Liquidity Management pour améliorer la visibilité sur la liquidité globale et fournir aux dirigeants des informations en temps réel sur la performance de leurs objectifs stratégiques en matière de liquidité. Cenveo a obtenu des résultats commerciaux exceptionnels, avec une précision de prévision de 93% et une amélioration de la productivité de 90%.

Selon une évaluation de la valeur réalisée par Kyriba (VRA), Cenveo a vu les améliorations suivantes après le déploiement de Kyriba, y compris, mais sans s’y limiter :

• Gestion de trésorerie : visibilité en temps réel sur la liquidité de 100%, gain de productivité de 95 heures par mois.
• Prévisions de liquidité : amélioration de la précision de la prévision de la liquidité de 43%, gain de productivité de 113 heures par mois.
• Optimisation des paiements en matière de liquidité : les augmentations de l’intégrité des données et des contrôles de flux de travail ont assuré qu’aucune réduction n’était perdue, gain de productivité de 137 heures par mois.

Le Rôle de la Technologie dans la prévision des flux de trésorerie

La technologie a révolutionné la prévision de la trésorerie, donnant aux entreprises accès à des informations puissantes et précises sur leurs flux de trésorerie et leur liquidité. Avec la collecte automatisée de données et des analyses avancées, les entreprises peuvent désormais prévoir rapidement et avec précision leur position de trésorerie, identifier les zones de risque, et gérer leur liquidité avec confiance.

Le potentiel de la technologie de prévision des flux de trésorerie est vaste et en expansion rapide. Avec les nouvelles technologies telles que l’intelligence artificielle (IA) et l’apprentissage automatique (ML), les entreprises auront accès à des informations encore plus puissantes sur leurs flux de trésorerie et des capacités de prévision plus précises.

Avec les solutions avancées de Kyriba, les entreprises peuvent prendre des décisions plus éclairées, prévoir avec précision les positions de trésorerie, et s’assurer que leurs objectifs financiers sont atteints. Kyriba permet aux entreprises d’avoir plus de contrôle sur leur trésorerie avec des analyses avancées et une visibilité en temps réel.